.

亨達投顧 錢進大趨勢 Youtube盤後影音 LINE@投資圈好友 ID搜尋: @hantec  

振樺電砸55.13億元 併購瑞傳

2017年07月15日 04:10 

陳昱光／台北報導

振樺電、瑞傳近期營運概況

工業電腦廠再添併購案，POS品牌廠振樺電（8114）昨（14）日宣布將斥資55.13億元，以每股50元收購瑞傳（6105）100％股權，並引進策略投資人，發行48.11億元私募特別股，預計10月中完成股份轉換，開始認列營收及獲利，市場預估，振樺電明年營收可望挑戰百億元。

振樺電繼去年併購美O2O自助式服務平台KIOSK後，相隔不到一年，再度大手筆以55.13億元收購瑞傳100％股權，每股50元，按瑞傳周四收盤價計算，溢價幅度為11.11％，且此次收購金額更改寫樺漢先前以54億元入主S&T及康創的紀錄。

因應資金需求，振樺電擬以每股147.5元發行私募甲種特別股，引進策略性投資人雲川興業，總金額48.11億元，閉鎖期3年，持股比率將占振樺電稀釋後的27.5％。振樺電增資後股本膨脹至10億元。

據悉，雲川興業為Embedded City與富逸投資共同出資，Embedded City主要股東包含Palace與Argus兩家投控公司，其中Palace是蘭亭投資子公司，背後為新加坡淡馬錫主權基金。

未來振樺電將設立總管理處（GCO），藉由專業經理人負責統籌三方運作，瑞傳成為振樺電子公司後，仍維持現有經營團隊不變。

振樺電總經理陳茂強表示，近年整體POS市場成長性相對受限，因此近年積極透過開拓新領域，此次併購瑞傳即是要借助其產品、研發資源等互補優勢，與KIOSK共同籌建物聯網（IOT）及線上線下（O2O）解決方案平台，擴大出海口。

市場預估，振樺電整合瑞傳及KIOSK後，目標市場將可擴大3倍至160億美元。

(工商時報)